Kajian Adakah Millennials Mempunyai Kurang Peluang Kewangan Daripada Generasi Terdahulu?

Kami meminta orang Amerika untuk menilai tahap persetujuan mereka dengan pernyataan berikut: "Generasi saya mempunyai peluang yang sama untuk membina kekayaan melalui melabur sebagai generasi terdahulu."

Perspektif 'Millennials' dan baby boomers berbeza.

Majoriti milenium (53%) tidak setuju atau sangat tidak setuju dengan kenyataan itu. Sebagai perbandingan, hanya 21% baby boomers merasakan cara yang sama. Majoriti boomer bayi (63%) percaya mereka mempunyai peluang yang sama untuk mengembangkan kekayaan mereka sebagai generasi yang datang sebelum mereka.

Apa yang Katakan Nombor?

Jelas sekali, ribuan tahun berfikir bahawa mereka berada dalam keadaan yang teruk. Tetapi adakah perasaan itu tepat? Adakah mereka kurang dari segi kewangan berbanding ibu bapa mereka? Inilah angka yang memberitahu kami.

1. Millennials mempunyai tahap pendapatan yang lebih rendah

Millennials lebih berpendidikan berbanding ibu bapa mereka. Menurut Pusat Penyelidikan Pew, 39% milenial mempunyai ijazah sarjana muda atau lebih tinggi, berbanding kira-kira 25% bayi boomer.

Namun, walaupun lebih berpendidikan, ribuan tahun pendapatan kurang. Menurut laporan oleh New America, milenium mendapat 20% kurang daripada boomer bayi yang dilakukan pada usia mereka. Oleh itu, tidaklah menghairankan milenium telah terkumpul kurang kekayaan juga. Pusat Penyelidikan Pew mendapati bahawa nilai bersih rumah tangga yang diketuai oleh milenium adalah $ 12,500 pada 2016, berbanding $ 20,700 untuk boomer bayi pada tahun 1983 (diselaraskan pada 2017 dolar).

Millennials membentuk hampir satu perempat daripada penduduk negara, namun mereka hanya mempunyai 3% daripada kekayaan negara, menurut Federal Reserve. Apabila boomer bayi adalah usia yang sama, mereka memiliki 21% aset negara.

2. Millennials Adakah Scarred Dari Kemelesetan Terakhir

Milenium datang dari zaman semasa Kemelesetan Besar, ketika pasar jatuh dan pengangguran meningkat. Kejatuhan melanda pekerja muda amat sukar. Menurut Biro Statistik Buruh, kadar pengangguran kebangsaan pada Oktober 2009 adalah 10.2%. Tetapi untuk golongan muda berusia antara 20 hingga 24 tahun, ia lebih tinggi pada 15.6%. Sebagai perbandingan, hanya 7.9% untuk baby boomers antara umur 45 hingga 54 tahun.

Melissa Gamarra, 25, tinggal di Salt Lake City. Beliau menjalankan perundingannya sendiri dalam pengurusan perniagaan dalam talian. Gamarra berkata kemelesetan yang terakhir mempunyai kesan yang besar terhadap bagaimana dia memandang pasaran kewangan:

"Kemelesetan benar-benar menyebabkan saya tidak mempercayai pasaran saham. Terutamanya apabila orang dewasa mengetahui berapa banyak kemalangan itu disebabkan oleh kecacatan bank, broker saham, dan aktiviti haram. Saya secara peribadi melabur dengan Acorns, tetapi saya tidak boleh melabur cukup untuk menghasilkan pulangan yang berbaloi kerana simpanan saya tidak cukup mencukupi. "

Tetapi pakar-pakar memberi amaran bahawa emosi tidak boleh menjejaskan cara orang melabur. "Faktor terbesar membatasi milenium dari kekayaan bangunan adalah keengganan untuk menanggung risiko. Cara terbaik untuk membina kekayaan dalam jangka panjang adalah untuk melabur dalam portfolio saham biasa yang pelbagai, "kata Robert R. Johnson, profesor kewangan di College of Business di Creighton University. "Keengganan untuk menanggung risiko datang dari kebimbangan yang kita mungkin akan melihat penurunan pasaran."

Walaupun pasaran saham telah pulih, penyelidikan mencadangkan bahawa terdapat akibat yang berkekalan untuk orang yang lulus dari sekolah dalam ekonomi yang buruk. Sebagai contoh, mereka mendapat sedikit wang daripada mereka yang menamatkan pengajian semasa keadaan ekonomi yang lebih baik, walaupun beberapa dekad kemudian. Mereka mula bekerja untuk firma yang berpendapatan rendah, yang boleh mempunyai kesan yang berkekalan terhadap jenis dan kualiti pekerjaan yang mereka tanggung sepanjang kerjaya mereka.

Resesi sering digambarkan sebagai peristiwa jangka pendek. Walau bagaimanapun, mereka mempunyai kesan jangka panjang kepada orang yang memasuki tenaga buruh semasa kemelesetan ekonomi.

3. Millennials Memiliki Mobiliti Kelas Kurang

Untuk boomer bayi dan generasi sebelum mereka, ijazah kolej adalah tiket ke kelas pertengahan A.S.. Tidak kira perkara yang anda pelajari. Sekiranya anda memperoleh ijazah selama empat tahun, anda berkemungkinan akan maju. Sebenarnya, diploma sekolah menengah sering cukup untuk mendapatkan pekerjaan yang membolehkan anda menyokong keluarga. Pada tahun 1970, hanya 26% daripada pekerja kelas menengah mempunyai apa-apa jenis pendidikan pasca menengah.

Hari ini, perkara berbeza. Pendidikan kolej semata-mata adalah harga kemasukan. Walaupun dengan ijazah sarjana muda, tidak ada jaminan anda akan mendapat pekerjaan yang baik apabila anda menamatkan sekolah.

Brice LaGrand adalah satu milenium yang tinggal di Albuquerque, New Mexico. Beliau memperoleh ijazah sarjana muda pada tahun 2013 dari Eastern New Mexico University, salah sebuah kolej awam yang paling berpatutan di negeri ini. Dia kemudian mendapat MBA, dengan harapan ia akan membuka pintu baru. Pada masa ini, dia bekerja sebagai pengurus hotel, peranan yang serupa dengan pekerjaan yang dia ada di kolej.

"Saya membesar di sebuah bandar pelancongan di mana setiap kerja sama ada di restoran atau hotel," katanya. "Ketika saya berpindah ke Albuquerque untuk mengejar pekerjaan yang lebih baik, saya akhirnya pergi ke sebuah hotel lain yang saya telah bekerja selama beberapa tahun."

LaGrand mempunyai kira-kira $ 45,000 dalam hutang pinjaman pelajar. Dia mengambil kesempatan daripada ekonomi gig untuk menjana pendapatan tambahan. Kerja sampingannya termasuk berjalan kaki anjing, penulisan naskah, rumah pembersihan, dan juga tarian udara. Tetapi walaupun dia membuat kemajuan untuk membayar pinjamannya, dia mengakui dia harus membuat pengorbanan yang penting.

"Sukar untuk mencari makanan yang mampu dimakan yang sihat yang boleh disesuaikan dengan kerja selama 14 jam sehari," katanya. "Saya tidak bercuti dalam tempoh lima tahun, dan itu juga bermakna saya tidak melawat keluarga saya untuk cuti. Saya telah terlepas majlis perkahwinan, pengebumian, ulang tahun, hari lahir, dan pelbagai peristiwa penting kerana saya tidak mempunyai masa dan wang untuk melakukannya. "

Tuisyen dan yuran tuisyen mempunyai lebih daripada tiga kali ganda sejak tahun 1980, menurut Jabatan Pendidikan A.S.. Akibatnya, milenial perlu mengambil lebih banyak hutang untuk mengakses pekerjaan kelas pertengahan daripada generasi terdahulu. Tetapi, seperti LaGrand, ada yang menemui bahawa ijazah empat tahun atau pascasiswazah tidak menjamin pergerakan menaik. Dasar-dasar kos dan nilai pendidikan tinggi telah berubah secara mendasar.

4. Banyak Millennials yang Disukai Daripada Homeownership

Bagi kebanyakan rakyat Amerika, memiliki rumah merupakan landasan impian Amerika. Ia merupakan pelaburan jangka panjang untuk membina kekayaan. Anda membina ekuiti di rumah anda dengan membayar gadai janji anda setiap bulan. Sekiranya anda membuat keputusan untuk menjual rumah anda pada masa akan datang, anda akan mengecilkan bahagian ekuiti anda.

Ia adalah strategi banyak boomer bayi telah digunakan. Mereka memasuki masa dewasa semasa ekonomi yang teguh ditandakan oleh sejumlah besar pelaburan dalam pembinaan dan pembangunan hartanah pinggir bandar. Homeownership boleh dicapai untuk keluarga dengan pendapatan kelas menengah.

Millennials menghadapi pasaran perumahan yang berbeza. Harga rumah jauh melebihi inflasi, sementara upah tidak berpanjangan dengan kos sara hidup. Akibatnya, hanya 37% daripada milenial adalah pemilik rumah. Itulah 8% kurang daripada boomer bayi pada usia yang sama. Bersedialah dengan hutang, ribuan milenium dipaksa untuk menyewa, tinggal bersama teman sebilik, atau bahkan berundur dengan ibu bapa mereka.

Millennials tidak kurang berminat dalam homeownership. Penyelidikan menunjukkan sikap mereka tidak berbeza dengan generasi terdahulu. Menurut satu kaji selidik, 9 daripada 10 milenials ingin membeli rumah.

Adam Jacobs percaya peluang untuk memiliki sebuah rumah tidak selari dengan peranan generasi yang dimainkannya dalam ekonomi. Setelah menamatkan pengajian di kolej pada tahun 2017, dia berjuang untuk menduduki tugas di bidang yang dipelajarinya. Akhirnya, dia dapat membuka kakinya di pintu sebagai Pengarah Perhubungan Awam di Powerblanket, firma pembuatan industri. Dia tinggal di Rexburg, Idaho, bersama isteri dan anak-anaknya. Walaupun Rexburg bukanlah sebuah bandar besar, dia mendapati pasaran hartanah tempatan menjadi mencabar untuk pembeli rumah kali pertama.

"Mematuhi rumah di mana saya hidup selalu kelihatan tidak dapat dicapai," katanya. "Saya mendapat kenaikan harga, dan kemudian harga rumah naik. Saya bekerja lebih keras dan mendapat lebih banyak, namun tiada siling untuk harga yang tinggi. Ia mengecewakan untuk melihat sebuah rumah di pasaran yang kelihatan sama seperti yang dilakukan dua tahun lalu, namun entah bagaimana ia bernilai $ 20,000 lebih sekarang. "

Seperti ramai kawannya, Jacobs menyewa sebuah apartmen. Dia tidak beralih ke rumah pemula kerana tidak banyak pilihan yang berpatutan di kawasannya.

"Pastinya, pemaju termasuk lebih banyak kawasan kejiranan pemula dalam portfolio mereka, tetapi rumah-rumah itu terlalu mahal dan tidak termasuk dalam lingkungan keluarga starter," katanya. "Sebaliknya, satu-satunya rumah yang berpatutan untuk keluarga muda adalah rumah yang lebih tua dengan kerja-kerja pembaikan yang diperlukan sebelum bergerak. Adalah malang bahawa untuk mencapai impian untuk memberikan rumah kita sendiri, kita harus berurusan dengan generasi yang tinggal di rumah itu sebelum kami. "

5. Millennials Bertanggungjawab untuk Persaraan Sendiri

Opsyen persaraan telah berubah secara mendadak dalam beberapa dekad kebelakangan ini. Apabila boomer bayi memasuki tenaga kerja, banyak syarikat menawarkan pelan pencen, yang menyediakan pendapatan bulanan kepada pekerja semasa bersara. Ia adalah tanggungjawab majikan untuk membiayai persaraan pekerja melalui pelaburan. Pencen mewakili jaring keselamatan yang berlabuh pekerja untuk pekerjaan yang sama.

Peratusan pekerja yang menawarkan faedah pencen telah menurun dalam tempoh 30 tahun yang lalu. Hanya 13% pekerja mempunyai akses kepada pelan pencen pada tahun 2018. Hari ini, pencen masih agak biasa dalam pekerjaan kerajaan. Walau bagaimanapun, dalam sektor swasta, pelan persaraan yang paling biasa ialah 401 (k), yang sebahagian besarnya dibiayai oleh pekerja. Ini bermakna pekerja mesti menyimpan untuk persaraan mereka sendiri dan menerima risiko jika pelaburan mereka menurun nilai. Walaupun perubahan ini telah menjejaskan pekerja muda dan lama, banyak boomer bayi yang kekal dengan syarikat yang sama sepanjang karier mereka untuk memenuhi syarat untuk manfaat pencen berada dalam kedudukan yang kuat untuk dapat bersara dengan selesa.

Tim Murray, penolong profesor ekonomi di Virginia Military Institute, menyatakan bahawa simpanan milenial diikat dalam aset berisiko.

"Mempunyai pelan pencen memberi pendapatan yang dijamin dalam persaraan, sedangkan milenial bergantung sepenuhnya kepada 401 (k) s, 403 (b), dan IRA untuk simpanan persaraan mereka, yang dilaburkan di pasaran dan oleh itu membawa risiko," katanya. kata. "Mengetahui bahawa jika anda bekerja 30 tahun untuk sebuah syarikat dan dijamin peratusan tertentu pendapatan anda sepanjang hayat anda mengubah strategi pelaburan anda berbanding dengan milenium yang harus menyelamatkan aset berisiko untuk keseluruhan kariernya."

6. Millennials Mempunyai Kurang Kestabilan Kerja

Ekonomi gergasi telah mengubah sifat kerja. Platform-platform dalam talian seperti Uber, 99Designs, dan Upwork membolehkan orang ramai menyediakan perkhidmatan atas permintaan. Tidak seperti pekerjaan tradisional, kerja gig bekerja berdasarkan kontrak. Pekerja hanya dibayar untuk tugas tertentu dan diklasifikasikan sebagai kontraktor bebas daripada pekerja sepenuh masa yang menerima manfaat.

Ia sukar untuk mengukur saiz ekonomi gig kerana jenis kerja ini tidak sesuai dengan kategori yang digunakan secara historis untuk mengklasifikasikan tenaga kerja. Mengikut laporan oleh MBO Partners, 41 juta rakyat Amerika bekerja sebagai perunding, freelancer, kontraktor, pekerja solopreneur, sementara, atau pekerja panggilan. Kajian yang berbeza oleh Upwork and Freelancers Union mendapati bahawa 35% rakyat Amerika terlibat dalam beberapa jenis pekerjaan bebas pada tahun 2019.

Bagi para pekerja, ekonomi gigganya mempunyai kebaikan dan keburukan. Ia memberikan kelonggaran. Kontraktor boleh menguruskan jadual mereka sendiri dan bekerja dalam pelbagai jenis kerja tanpa risiko kehilangan semua pendapatan mereka.

Evan Waters, 30, lulus dari Boston College dengan lebih daripada $ 100,000 pinjaman pelajar. Semasa bekerja untuk permulaan teknologi di Silicon Valley, beliau menyediakan perkhidmatan pemasaran digital di sisi untuk menambah pendapatannya.

"Beberapa tahun saya membuat lebih banyak kerja sambilan daripada sepenuh masa saya," katanya. "Tiga hingga empat tahun kerja keras dan keramaian adalah semua yang diperlukan untuk membayar hutang saya. Saya sangat bernasib baik untuk mempunyai set kemahiran dalam permintaan. "

Tetapi tidak semua orang telah mendapat manfaat daripada ekonomi gig. Ramai yang bimbang bahawa pekerjaan gig tidak mempunyai pertumbuhan kerjaya dan kestabilan kewangan, meletakkan beban pekerja untuk menanggung kos dan manfaat mereka sendiri.

Jeremiah LaBrash, 34, adalah pengaturcara perisian di Los Angeles pada permulaan telekomunikasi. Dia percaya kerja gig membuatnya lebih sukar untuk merancang masa depan kerana kekurangan keselamatan kerja:

"Banyak kawan saya telah mengalami banyak perubahan kerjaya, serta perubahan pekerjaan, yang sangat berbeza dari satu syarikat, jalan satu kerjaya orang tua saya telah diambil. Di samping itu, ekonomi gigganya seolah-olah menguasai di mana banyak kawan-kawan milenial saya mendapat wang mereka. Mereka tidak boleh melabur kerana mereka tidak pasti di mana tugas mereka akan datang. Nampaknya begitu banyak berubah dari ketika ibu bapa atau datuk nenek saya bekerja dan melaburkan bahawa tahap membuat dan menyimpan wang adalah jauh dari jangkauan untuk generasi saya. "

Apa Yang Dipegang Masa Depan untuk Millennials?

Tentera makroekonomi telah meletakkan golongan muda pada kelemahan yang berbeza. Mereka menghadapi jalan yang sangat beralun. Upah yang bertentangan, hutang pinjaman pelajar, penurunan mobiliti sosial, dan kelonggaran memiliki rumah menjadikannya lebih sukar bagi mereka untuk membina kekayaan dan menjadikannya kelas menengah. Walaupun ekonomi dan pasaran saham perlahan-lahan pulih sejak kemelesetan terakhir, ribuan milenium merasakan mereka terlepas bot dan tidak pasti bagaimana mereka akan memakan masa kewangan kerana mereka semakin tua.

Jordanne Wells, 34, tinggal di Cincinnati. Dia dan suaminya mengimbangi keibubapaan dua anak dengan menjaga kedua ibu bapa mereka yang tua.

"Perbualan kami mengenai masa depan melampaui perancangan dan persaraan kolej," katanya. "Kami juga harus mempertimbangkan penjimatan untuk penjagaan jangka panjang atau pembekal penjagaan di rumah atau kemungkinan bahawa saya akan terpaksa turun dari tenaga kerja lebih awal dari yang diharapkan."

Walaupun pengasuhan tidak unik untuk milenium, ia amat mencabar bagi mereka yang tidak berada dalam kedudukan kewangan yang kukuh. Wells memulakan blognya sendiri, Wise Money Women, untuk menangani beberapa rintangan kewangan yang dia lihat rakan-rakannya mengalami. "Saya dapati bahawa begitu ramai orang, terutama wanita milenium, berada dalam keadaan yang sama," katanya.

Sementara itu, kerajaan Amerika Syarikat adalah hutang $ 22 trilion. Dan hutang itu perlu dilunaskan entah bagaimana. Apabila lebih banyak boomer bayi bersara, jumlah hasil cukai yang mereka sumbangkan akan berkurangan. Mereka akan menjadi beban kewangan bagi masyarakat kerana mereka akan mengambil wang dari Medicare, Keselamatan Sosial, dan program hak-hak lain. Pengundi Amerika tidak bersedia mengakui sebarang kenaikan cukai atau pengurangan manfaat hak. Mereka mahu mempunyai kek mereka dan memakannya juga. Tetapi seseorang perlu membayar bil, dan bebannya tidak dapat dielakkan pada bahu milenium dan generasi pembayar cukai yang seterusnya..

Itu tidak bermakna masa depan adalah semua buruk untuk milenium, walaupun. Mereka mempunyai beberapa kelebihan berbanding generasi terdahulu. Terdapat banyak bahan dalam talian percuma untuk mempelajari tentang kewangan peribadi, termasuk bagaimana untuk menyelamatkan dan melabur untuk masa depan. Di samping itu, kemajuan dalam teknologi telah memudahkan untuk membuka akaun pelaburan, sementara peningkatan dana indeks membolehkan individu memperoleh pulangan pasaran tanpa kos urus niaga yang ketara.

Murray percaya ribuan tahun dapat mengatasi cabaran kewangan mereka jika mereka mendidik diri mereka sendiri dan menggunakan sumber yang tersedia untuk mereka.

"Terdapat lebih banyak instrumen kewangan dan alat yang tersedia hari ini daripada yang ada pada [generasi] sebelumnya pada usia yang sama. Walaupun millennials mempunyai tahap hutang yang lebih tinggi dan mempunyai lebih banyak risiko dalam tabungan mereka daripada generasi terdahulu, itu tidak bermakna bahawa prospek masa depan adalah buruk. Bermula untuk menyelamatkan secepat mungkin dan berunding dengan penasihat kewangan dan juga mengambil kursus kewangan adalah cara terbaik untuk memastikan bahawa anda memaksimumkan potensi tabungan anda. Jangan tunggu sehingga 40-an atau 50-an anda mula berunding dengan penasihat. "

Metodologi

Ini adalah laporan kedua siri multi-bahagian berdasarkan tinjauan 1,017 orang dewasa yang dijalankan antara 7 Julai, 2019 dan 5 November 2019 oleh Money Crashers. Tanggungjawab dikumpulkan dengan berkongsi tinjauan di media sosial, e-mel, dan forum dalam talian dan melalui perkhidmatan panel Prolific. Untuk analisis dalam artikel ini, hanya respons dari individu berusia antara 23 dan 38 (milenial) dan 55 dan 73 (boomer bayi) yang tinggal di Amerika Syarikat (n = 574) telah dipertimbangkan.