Sekiranya Anda Memperoleh Pinjaman Peribadi untuk Pembaikan Rumah atau Pengubahsuaian?

Pencarian anda untuk rumah pembinaan baru yang lebih besar di kawasan anda, tetapi pasaran terlalu panas, dan stok perumahan Perang Dunia II tidak mempunyai daya tarikan yang sama. Jadi anda selesaikan dengan kompromi: menamatkan ruang bawah tanah cinder-blok rumah anda sekarang. Pada kira-kira $ 15,000, ia tidak akan murah, tetapi ia pasti akan lebih murah daripada rumah yang lebih besar.

Terdapat satu masalah. Anda tidak akan mendapat masalah untuk menjimatkan wang simpanan peribadi anda untuk menutup pembayaran di rumah lain kerana anda akan menerima balik dana apabila anda menjual rumah anda sekarang. Anda sedar bahawa ruang bawah tanah yang siap mungkin akan meningkatkan nilai jualan semula rumah anda dalam jangka panjang, tetapi anda tidak akan melihat peningkatan itu dalam masa terdekat. Lagipun, titik keseluruhan projek ini adalah untuk menjaga keluarga anda di rumah selama bertahun-tahun yang akan datang. Dan kerana anda menggunakan pinjaman FHA yang rendah untuk membeli harta itu, anda tidak mempunyai ekuiti yang diperlukan untuk membuat pinjaman ekuiti rumah (HELOC).

Adakah anda keluar dari pilihan? Tidak semestinya. Sekiranya anda mempunyai kredit yang baik, anda mungkin memenuhi syarat untuk pinjaman peribadi yang tidak bercagar dengan beberapa baris di luar kewajipan untuk membuat bayaran ansuran bulanan. Bagi pemilik rumah tanpa ekuiti yang mencukupi, projek pembaikan rumah utama adalah alasan yang sah untuk mendapatkan pinjaman peribadi - yang mungkin lebih bertanggung jawab daripada menggunakan pinjaman peribadi untuk membayar bercuti atau perkahwinan, contohnya.

Bagaimana Pinjaman Peningkatan Rumah Kerja

Pinjaman pembaikan rumah, melalui syarikat seperti Credible.com, adalah pinjaman peribadi, biasanya tidak bercagar yang bertujuan membiayai perbelanjaan yang berkaitan dengan projek pembaikan rumah. Dalam amalan, pinjaman pembaikan rumah adalah sama dengan pinjaman peribadi yang diambil untuk tujuan lain yang dibenarkan, seperti penyatuan hutang, perbelanjaan perubatan, atau perbelanjaan permulaan perniagaan.

Kadar dan syarat pinjaman peribadi secara umumnya tidak berbeza dengan tujuan pinjaman. Sebaliknya, mereka bergantung kepada kepercayaan kredit peminjam, faktor bukan kredit seperti nisbah hutang kepada pendapatan peminjam, piawaian pengunderaitan pemberi pinjaman, dan kadar faedah penanda aras semasa.

Peminjam dengan kredit yang sangat baik (skor FICO di atas 720 hingga 740) boleh mengharapkan tawaran pinjaman peribadi dengan:

Yuran permulaan rendah, jika ada (berkemungkinan di bawah 2%)
Kadar peratusan tahunan yang rendah (di bawah 10% hingga 12% APR, termasuk sebarang yuran permulaan)
Istilah yang lebih panjang (lima hingga tujuh tahun)
Had pinjaman tinggi (sehingga dan termasuk peminjam maksimum, seringkali $ 35,000 hingga $ 40,000)

Peminjam dengan kredit yang baik (skor FICO di atas 660 hingga 680) boleh mengharapkan untuk mendapat pinjaman peribadi dengan:

Yuran permulaan yang sederhana, jika ada (berkemungkinan di bawah 4%)
Kadar sederhana (bawah 15% APR, termasuk sebarang yuran penerbitan)
Istilah sederhana (tiga hingga lima tahun)
Had pinjaman sederhana (berubah-ubah dengan pemberi pinjaman)

Sekiranya mereka layak sama sekali, peminjam dengan kredit yang adil atau terjejas (skor FICO di bawah 660) mesti mengikat diri mereka untuk jangka pendek, pinjaman berkadar tinggi dengan maksimum pinjaman yang rendah.

Membandingkan Petunjuk Pinjaman Peningkatan Rumah

Setiap pemberi pinjaman adalah berbeza, jadi luangkan masa untuk mendapatkan sebut harga pinjaman pembaikan rumah dari pelbagai peminjam. Menggunakan syarikat seperti Credible.com akan membantu proses itu. Anda boleh mendapat prakualifikasi dalam beberapa minit dan menerima sebut harga dari beberapa peminjam.

Biasanya, menyelesaikan screener pinjaman awal tidak akan menjejaskan skor kredit anda. Ini kerana pemberi pinjaman menunggu untuk "tarik" kredit anda - menurunkan skor kredit anda buat sementara waktu - sehingga anda secara rasmi memohon. Mudah-mudahan, anda hanya perlu memohon sekali selepas anda memilih tawaran pinjaman yang paling menarik.

Sepanjang pinjaman ansuran bertahun-tahun, tweak kecil kepada kadar dan terma tambah. Sebagai contoh, katakanlah anda perlu membiayai $ 15,000 dalam perbelanjaan pembaikan rumah. Berikut adalah cara anda boleh mengharapkan bayaran bulanan dan jumlah kos pembiayaan untuk berubah berdasarkan APR yang berlainan dan terma pinjaman:

8% APR: Dengan tempoh 36 bulan, bayaran bulanan anda akan menjadi $ 470.05, dan jumlah caj faedah ialah $ 1,921.64. Dengan tempoh selama 60 bulan, pembayaran bulanan anda ialah $ 304.15, dan jumlah caj faedah ialah $ 3,248.75.
11% APR: Dengan tempoh 36 bulan, pembayaran bulanan anda akan $ 491.08, dan jumlah caj faedah akan menjadi $ 2,678.91. Dengan tempoh selama 60 bulan, pembayaran bulanan anda ialah $ 326.14, dan jumlah caj faedah ialah $ 4,568.18.
14% APR: Dengan tempoh 36 bulan, bayaran bulanan anda ialah $ 512.66, dan jumlah caj faedah ialah $ 3,455.92. Dengan tempoh selama 60 bulan, bayaran bulanan anda ialah $ 349.02, dan jumlah caj faedah ialah $ 5,941.43.
17% APR: Dengan tempoh 36 bulan, bayaran bulanan anda ialah $ 534.79, dan jumlah caj faedah ialah $ 4,252.47. Dengan tempoh selama 60 bulan, bayaran bulanan anda ialah $ 372.79, dan jumlah caj faedah ialah $ 7,367.32.

Bebas kadar faedah, istilah pinjaman yang lebih pendek secara amnya bermakna caj faedah yang lebih rendah dan bayaran bulanan yang lebih tinggi, tetapi kurang. Istilah pinjaman yang lebih panjang bermakna caj faedah yang lebih tinggi dan bayaran bulanan yang lebih rendah, tetapi lebih banyak.

Projek Kontraktor: Membayar Bil Penjual di Pencapaian Projek

Kaedah ini berfungsi dengan lebih baik untuk projek-projek yang disiapkan oleh kontraktor, yang biasanya mempunyai bil yang besar pada pencapaian projek utama - sering deposit pendahuluan bersamaan dengan 25% hingga 35% daripada anggaran jumlah bil, dan kemudian bil terakhir untuk baki. Sekiranya anda memotong kontraktor am dan menguruskan subkontraktor sendiri, anda perlu membayar bil mereka secara langsung semasa mereka memulakan dan menyiapkan bahagian projek mereka.

Dalam senario ini, anda menunggu untuk memohon pinjaman anda sehingga bil pertama projek anda tiba. Ini mengurangkan masa bayaran pra-projek dan memaksimumkan kuasa beli pinjaman anda.

Strategi ini menimbulkan kemungkinan bahawa hasil pinjaman anda akan bertahan lebih lama, lebih besar projek; Perombakan dapur penuh dengan mudah boleh mengambil masa 12 bulan, contohnya. Kesalahan merangkumi risiko kos tambahan yang serius, yang terdapat dalam mana-mana projek penambahbaikan utama, dan risiko yang anda tidak akan dapat mencari pemberi pinjaman yang sanggup meluluskan permintaan keseluruhan pinjaman anda.

Hujung Pro: Jika anda merancang untuk menggunakan kontraktor, pastikan anda menggunakan perkhidmatan seperti HomeAdvisor. Mereka telah memilih kontraktor terbaik di kawasan anda supaya anda tahu anda akan berpuas hati dengan pelaburan anda.

Kelebihan Menggunakan Pinjaman Peribadi untuk Peningkatan Rumah

Walaupun ia bukan pilihan pertama yang sesuai, dengan menggunakan pinjaman peribadi untuk membiayai projek pembaikan rumah seterusnya anda boleh membayar di bawah keadaan yang betul.

1. Projek Boleh Bayar Sendiri

Tidak ada jaminan dalam hidup, dan tidak ada peningkatan dalam rumah. Tetapi beberapa projek pembaikan rumah lebih cenderung untuk membayar sendiri - dan mungkin lebih - melalui nilai jualan semula yang lebih tinggi.

Projek pembaikan rumah yang dikenali untuk meningkatkan nilai jualan semula termasuk:

Membentuk semula dapur anda
Menambah atau menaik taraf bilik mandi
Menambah geladak
Menaik taraf tenaga yang cekap, seperti tingkap baru dan penebat (yang juga mengurangkan kos homeownership)

Projek pembaikan rumah kurang berkemungkinan untuk membayar sendiri melalui penghargaan nilai jualan semula termasuk:

Menambah ruang bonus
Menambah ruang matahari
Menambah kolam renang di dalam tanah
Menambah garaj
Menggantikan bumbung (walaupun semua bumbung akhirnya mesti diganti)

Mengira Nilai Tambah Projek Anda

Anda boleh mengira penambahan nilai projek rumah anda dalam salah satu daripada dua cara:

Jualan Sebenar dan Anggaran Harga. Ini adalah perbezaan antara harga jualan sebenar rumah anda dan anggaran harga jualan rumah yang tidak dicadangkan, sama sekali tidak sama.
Harga Jualan berbanding harga belian. Kaedah ini menjadi kurang dapat diandalkan dari masa ke masa, kerana faktor pasaran yang bebas daripada peningkatan - seperti permintaan pembeli dan kadar faedah semasa - juga mempengaruhi nilai jualan semula. Selain itu, jika anda berada di rumah anda cukup lama untuk mencapai beberapa projek pembaikan rumah, anda perlu mengambil kira kos kumulatif dan tambah nilai.

Dalam kedua-dua kes, tolak nilai kedua dari yang pertama. Jika perbezaannya melebihi jumlah kos projek pembaikan rumah anda, projek ini mempunyai faedah kewangan bersih.

2. Ia boleh meliputi pembaikan yang mendesak

Anda boleh menyimpan untuk beberapa projek pembaikan rumah jika anda tidak keberatan menangguhkannya. Tetapi tidak semua projek pembaikan rumah adalah sukarela. Apabila perkakas utama atau ciri - seperti relau atau bumbung anda - pada kaki terakhir, anda mungkin tidak mempunyai kemewahan menunggu untuk membaiki atau menggantinya apabila anda mempunyai lebih banyak wang.

Kadang-kadang, anda perlu membayar di depan untuk pembaikan yang benar-benar mendesak. Itu mungkin memerlukan meraih simpanan kecemasan anda, jika mencukupi, atau mengecaj kad kredit anda. Dalam kes sedemikian, anda boleh menggunakan hasil pinjaman peribadi untuk memenuhi hutang jangka pendek. Elakkan faedah atas sebarang caj kad kredit dengan melengkapkan permohonan pinjaman sebelum tagihan bulanan pertama tiba.

3. Lebih Mudah pada Aliran Tunai Bulanan Anda

Menggunakan perolehan pinjaman peribadi untuk membiayai kos projek anda selama tiga hingga lima tahun adalah jauh lebih mudah pada aliran tunai bulanan anda daripada membayar bil sepenuhnya kerana ia jatuh tempo.

4. Ia Boleh Lebih Mudah, Lebih Pantas & Kurang Mahal Daripada Alternatif

Memohon gadai janji pertama adalah lebih banyak memakan masa dan mahal daripada memohon pinjaman peribadi. Proses permohonan untuk pinjaman ekuiti rumah (gadai janji kedua) atau HELOC hampir sama berat.

Walaupun pinjaman ekuiti rumah dan kos penutupan HELOC tidaklah setinggi kos penutupan gadai janji pertama, dan secara umumnya mereka boleh dimasukkan ke dalam baki pinjaman, mereka secara signifikan meningkatkan jumlah kos pembiayaan anda. Juga, peminjam ekuiti rumah sering memerlukan penilaian dan insurans tajuk, melambatkan proses selanjutnya.

5. Anda Tidak Tersekat oleh Ekuiti

Sekiranya anda memodelkan pinjaman rendah ke bawah untuk membeli rumah anda dengan lebih cepat, anda mungkin mempunyai cara untuk mencapai standard 85% nilai pinjaman ke nilai di mana peminjam ekuiti rumah juga mempertimbangkan untuk meluluskan pinjaman ekuiti rumah atau aplikasi HELOC.

Masa buruk adalah satu lagi punca ekuiti terkawal. Malah pemilik rumah pelarut yang meletakkan standard 20% bayaran pendahuluan ke arah harga pembelian rumah mereka terdedah kepada kemerosotan perumahan. Nilai penurunan nilai 20% sudah cukup untuk menghapuskan ekuiti awal mereka.

Dalam mana-mana kes, jika anda tidak boleh bergantung kepada ekuiti di rumah anda untuk mendapatkan pinjaman berkadar rendah, pinjaman peribadi mungkin pilihan pembiayaan pembaikan rumah anda yang berdaya maju sahaja.

Kekurangan Menggunakan Pinjaman Peribadi untuk Pembaikan Rumah

Ini adalah antara sebab untuk mempertimbangkan pilihan lain sebelum menyelesaikan pinjaman peribadi - atau menangani projek pembaikan rumah anda sama sekali.

1. Ia Boleh Dampak Kredit Anda

Risiko ini wujud dalam mana-mana akaun kredit baru, tetapi ia sangat teruk bagi peminjam yang menguruskan baki pinjaman tidak bercagar yang tinggi. Sekiranya perkara-perkara yang salah dengan pinjaman pembaikan rumah anda, skor kredit anda boleh memukul utama. Walaupun yang terburuk tidak berlaku, anda mungkin mendapati peminjam lebih ragu-ragu selepas pinjaman anda dibiayai.

Risiko yang berkaitan dengan kredit pinjaman pembaikan rumah adalah risiko kehilangan pembayaran. Sekiranya anda tidak dapat membuat bayaran bulanan anda disebabkan penurunan pendapatan atau aset secara tiba-tiba, pemberi pinjaman anda boleh melaporkan pembayaran anda kepada tiga biro pelaporan kredit pengguna utama. Item-item semacam itu tetap berada pada laporan kredit anda selama tujuh tahun dan menurunkan skor kredit anda untuk jangka waktu tersebut.

Walaupun nisbah hutang kepada pendapatan anda tidak langsung mempengaruhi skor kredit anda, peminjam lebih suka peminjam dengan nisbah yang tidak lebih tinggi daripada 50%; Bagi ramai, potongan harga adalah 40%. Menambah akaun kredit utama baru pasti meningkatkan nisbah hutang kepada pendapatan. Sekiranya anda sudah melampaui batas, ini boleh menjejaskan rancangan pinjaman masa depan anda.

2. Caj Faedah Tidak Dapat Dihindari

Anda tidak boleh sepenuhnya mengelakkan caj faedah ke atas pinjaman ansuran. Jadual pelunasan pinjaman menunjukkan campuran pokok dan faedah yang tepat yang dibina dalam setiap pembayaran berjadual. Sekiranya angin runtuh secara tiba-tiba memberi kuasa kepada anda untuk membayar pinjaman anda sepenuhnya selepas pembayaran bulanan tunggal, anda akan berada di cangkuk untuk kepentingan tertentu.

Sebaliknya, anda mengelakkan minat sepenuhnya apabila anda melunaskan garis kredit pusingan sebelum tarikh ketetapan anda.

3. Potensi Kadar Faedah yang Lebih Tinggi Daripada Alternatif

Peminjam yang berkelayakan dengan nisbah hutang kepada pendapatan yang rendah, pendapatan tahunan melebihi $ 100,000, dan skor kredit FICO di atas 740 boleh mengharapkan untuk melayakkan kadar pinjaman peribadi yang tidak bercagar serendah 6% hingga 8% APR, bergantung kepada pemberi pinjaman. Memandangkan produk kredit tidak selamat, itu adalah rangkaian yang hebat. Pemohon kad kredit yang berkelayakan jarang melakukan lebih baik daripada 10% hingga 12%.

Walau bagaimanapun, kerana HELOC dan pinjaman ekuiti rumah dicagarkan oleh ekuiti rumah peminjam dan oleh itu menunjukkan risiko yang jauh lebih rendah kepada para peminjam, kadar mereka hampir selalu memotong alternatif yang tidak bercagar '. Peminjam yang layak dapat mengharapkan kadar faedah produk ekuiti rumah untuk dipadankan dengan penanda aras hipotek yang telah melebihi 5% sejak akhir 2000-an.

4. Projek Anda Tidak Boleh Bayar Sendiri

Projek pembaikan rumah tidak perlu membayar untuk menjadi berguna. Sekiranya anda benar-benar ingin menambahkan bilik matahari ke rumah, anda mempunyai sebab untuk mempercayai bahawa anda berada di rumah selama-lamanya, maka dengan segala cara, tambah ruang matahari, nilai jualan semula akan dikenakan.

Walau bagaimanapun, jika anda perbankan pada rangsangan nilai jualan semula projek anda untuk mengimbangi pelaburan anda, penting untuk mengira nilai tambah yang mungkin. Itu benar-benar benar jika anda merancang untuk berbalik dan menjual rumah anda tidak lama selepas selesai projek.

5. Projek Anda Boleh Membuktikan Lebih Mahal Daripada Anggaran

Mengatasi kos dan kekayaan kerja yang buruk mengancam semua projek tunai seperti projek yang dibiayai dengan hasil pinjaman peribadi. Tetapi ancaman lebih besar apabila pinjaman peribadi anda hampir tidak mencukupi untuk menampung anggaran yang diharapkan oleh projek dan anda mempunyai penampan penjimatan terhad untuk menampung overruns atau revisi.

Jika anda mesti menggunakan pinjaman peribadi yang tidak bercagar, buat penimbal yang besar ke dalam permintaan pembiayaan anda - katakan, 10% hingga 15% lebih daripada anggaran projek anda - dan segera membayar balik dana yang tidak digunakan setelah selesai proyek. Jika anda mempunyai pilihan untuk mengetuk garis ekuiti rumah, itu lebih baik untuk mencelup ke dalam kecemasan atau penjimatan jangka panjang.

6. Anda Tidak Dapat Menyelesaikan Projek Anda

Semasa carian rumah kami yang paling baru, saya dan isteri saya berjalan melalui sebuah rumah yang lebih besar daripada yang kita perlukan, tetapi harga itu benar dan mempunyai daya tarikan yang bagus. Segala-galanya kelihatan hebat sehingga kami sampai ke dapur setengah jadi, yang melihat melalui lubang berukuran double-door yang mengalir keluar ke bilik sunyi yang usang - yang memandang garaj terpisah yang tidak sempurna.

Ruang bawah tanah adalah warren yang menyeramkan bilik-bilik yang dibina separuh yang jelas telah dikeringkan dari banjir musim bunga. Lantai kedua adalah satu lagi bencana yang tidak diizinkan, dengan siling-siling yang terlalu rendah di bilik-bilik kecil yang terhubung dengan setengah langkah yang pelik. Tangga klasustik membawa kepada apa yang mesti menjadi loteng kecil yang tersembunyi, mengerikan, di belakang pintu terkunci kecil.

Sehingga hari ini, saya ingin tahu apa yang berlaku di rumah itu. Saya mengesyaki ia adalah satu percubaan - pembeli meremehkan apa yang diperlukan untuk mendapatkan rumah dalam bentuk jualan, cuba untuk melakukan terlalu banyak diri mereka, ditambah dengan penggantian kadar potongan, dan kemudian akhirnya menyerah dan meletakkan tempat di pasaran pada harga yang rugi.

Projek pembaikan rumah gagal lebih kerap daripada yang anda mahukan. Antara sebab lain, mereka gagal kerana:

Subkontraktor melangkau, meninggalkan kerja yang belum selesai
Kesalahan subkontraktor membuktikan terlalu mahal untuk membetulkan
Isu-isu yang tidak dijangka timbul dan membuktikan terlalu mahal untuk membetulkan atau bekerja
Projek DIY tidak teratur atau diurus dengan baik
Anggaran projek melebihi anggaran hingga titik itu tidak lagi dapat dilaksanakan secara finansial

7. Anda Mungkin Perlu Mengganti Cagaran

Peminjam yang mempunyai kredit yang kuat biasanya layak untuk pinjaman peribadi tanpa cagaran dengan kadar faedah yang berpatutan, yuran permulaan yang rendah, dan jangka panjang.

Peminjam dengan kredit terjejas tidak begitu bernasib baik. Anda mungkin mendapati bahawa pemberi pinjaman hanya bersedia untuk meminjam pinjaman peribadi anda memerlukan cagaran yang mencukupi untuk mendapatkan pinjaman - yang paling kerap, tajuk ke kereta atau kenderaan rekreasi. Sekiranya pinjaman anda menjadi kenakalan yang serius - biasanya setelah 90 hari pembayaran tidak bayar - pemberi pinjaman dapat bergerak untuk merebut cagaran anda.

Alternatif untuk Menggunakan Pinjaman Peribadi untuk Pembaikan Rumah

Sebelum memohon pinjaman peribadi untuk membiayai projek pembaikan rumah anda, pertimbangkan alternatif ini.

1. Mulakan Dana Simpanan Home Improvement

Ini adalah pendekatan pilihan saya untuk pembiayaan pembaikan rumah kerana:

Tidak ada risiko kredit.
Sangat sesuai untuk belanjawan hampir mana-mana saiz.
Adalah mudah untuk menyesuaikan diri apabila keadaan kewangan memerlukan (dengan sumbangan bertambah dan berkurangan dengan pendapatan budi bicara anda).
Setelah dibiayai, ia sudah bersedia apabila diminta.

Apabila saya dan isteri saya menambah teres ke halaman belakang kami, kami tidak menganggap membayar $ 4,000 dari saku. Sebaliknya, kami menyerbu dana tabungan peningkatan rumah yang kami bina selama beberapa tahun sebelum ini. Sekiranya kami membiayai kos penuh pada APR 10% selama tiga tahun, bayaran bulanan kami adalah kira-kira $ 130 - secara kebetulan, kira-kira sama dengan sumbangan bulanan kami untuk dana simpanan rumah kami.

Mulakan & Menentukur Dana Tabungan Peningkatan Rumah

Untuk memulakan dana penjimatan peningkatan rumah, buka akaun simpanan yang diinsuranskan FDIC tanpa bayaran penyelenggaraan bulanan, hasil pasaran di atas, dan, jika boleh, promosi pembukaan akaun murah hati.

Pro Tip: Simple.com mempunyai APY 2.02% dan kini menawarkan sehingga bonus $ 500 apabila anda membuka akaun.

Kemudian, semak belanjawan anda (yang boleh anda tentukan Modal Peribadi) dan tentukan berapa banyak yang anda mampu untuk mengetepikan setiap bulan untuk projek pembaikan rumah masa depan. Ikuti garis panduan ini:

Jika anda selesa menelefon semula jenis simpanan yang lain, anda boleh mencari dana yang diperlukan dengan memotong dari simpanan kecemasan anda, penjimatan jangka panjang, dan simpanan lain yang anda sumbangkan secara berkala.
Jika anda lebih suka meningkatkan kadar simpanan keseluruhan anda, anda perlu mengetatkan perbelanjaan budi bicara anda, mengejar kesibukan sampingan, atau mencari peluang pendapatan pasif.
Jika anda mempunyai projek pembaikan rumah tertentu dalam fikiran, harganya dan tentukan berapa banyak yang anda perlu meminjam untuk membiayai keseluruhan projek jika ia bermula esok. Semak kadar anda dengan berbilang pemberi pinjaman, seolah-olah anda sebenarnya memohon pinjaman, dan perhatikan bayaran bulanan yang tertinggi anggaran anda boleh menanggung pada kadar tertinggi, pilihan jangka pendek. Sekiranya anda bersedia untuk mengambil bahagian dengan pembayaran itu setiap bulan untuk beberapa tahun akan datang, anda mampu untuk memasukkannya ke dalam akaun simpanan yang memberi faedah.

Batasan Tabungan Tabung Peningkatan Rumah

Dana penjimatan peningkatan rumah anda mungkin tidak mencukupi untuk menampung keseluruhan kos projek pembaikan rumah utama, terutamanya yang tidak boleh menunggu. Kami mengambil masa kira-kira tiga tahun menjimatkan sehingga kami mengeluarkan $ 4,000 daripada harga patio projek kami. Pada masa itu, kami tidak akan mengharapkan untuk membayar pengubahsuaian dapur menyeluruh atau tambahan struktur dengan dana pembaikan rumah kami sahaja.

2. Menyerang Projek-projek Lebih Besar Secara Incrementally

Sekiranya anda tidak mempunyai kemewahan menunggu untuk membangunkan tabungan penambahbaikan rumah, menangani projek pembaikan rumah dari masa ke masa seperti aliran tunai anda. Fikirkan strategi ini sebagai membina dan menguras banyak dana simpanan rumah kecil dan jangka pendek - mengusir $ 100 sebulan selama empat bulan, kemudian memukul kedai pembaikan rumah untuk peralatan dan bekalan bernilai $ 390.

Strategi ini mempunyai beberapa kelebihan yang besar, iaitu tidak ada hutang dan kesan terhad terhadap aliran tunai. Tetapi ia memerlukan organisasi dan ketekunan yang, secara terang-terangan, banyak peminat penambah rumah DIY tidak dapat menarik diri. Dengan modal yang lebih sedikit untuk ganti dan lebih banyak masa untuk menunggu dan membazir, risiko kenaikan kos yang serius atau kelewatan projek adalah lebih besar daripada dalam pensinyaraan berkuasa pinjaman untuk disiapkan.

3. Gunakan Pinjaman Ekuiti Rumah atau Barisan Kredit

Bagi pemilik rumah dengan ekuiti yang mencukupi, ini adalah pilihan pembiayaan pembaikan rumah yang hebat kerana ia menawarkan:

Kadar faedah yang rendah. Malah pemohon pinjaman peribadi terbaik yang layak tidak akan memenuhi syarat untuk kadar serendah pemilik rumah yang berkelayakan boleh mengharapkan HELOC melalui Figure.com dan pinjaman ekuiti rumah.
Terma Fleksibel. HELOC biasanya menawarkan tempoh 10 tahun yang sesuai untuk projek jangka panjang dan projek bertahap yang mana pemilik rumah lebih suka membuat satu permohonan pinjaman sahaja. Pinjaman ekuiti rumah mungkin lebih panjang lagi, walaupun anda akan menimbang kos faedah seumur hidup terhadap faedah pinjaman.
Faedah Cukai Keupayaan. Sekiranya anda memotong potongan, anda mungkin dapat menolak faedah terakru pada pinjaman ekuiti rumah. Rujuk profesional cukai untuk panduan mengenai situasi cukai peribadi anda.

Selain dari risiko kehilangan kediaman utama anda sekiranya anda menjadi tertunggak, kelemahan terbesar bagi produk kredit ekuiti rumah adalah proses permohonan yang membebankan. Ini bukan pilihan pembiayaan akhir-akhir.

4. Gunakan Pinjaman Tajuk I

Pilihan ini masuk akal untuk projek yang lebih kecil. A Title I Property Improvement Loan adalah pinjaman yang diinsuranskan secara federal yang disokong oleh Jabatan Perumahan dan Pembangunan Bandar (AUS).

Oleh kerana mereka diinsuranskan secara fizikal, pinjaman Tajuk I dilihat kurang berisiko oleh pemberi pinjaman swasta yang mengeluarkannya - terutamanya bank, kesatuan kredit, dan pemberi pinjaman gadai janji khusus. Peminjam yang mencabar kredit yang tidak layak untuk pinjaman peribadi tidak bercagar dengan kadar dan syarat yang menggalakkan boleh melayakkan pinjaman Title I yang tidak bercagar, walaupun setiap pemberi pinjaman adalah berbeza dan kelulusan tidak dijamin.

HUD menginsuranskan pinjaman I Title dengan prinsipal yang berjumlah $ 7,500. Itu cukup untuk membiayai projek penambahbaikan rumah kecil dan sederhana, tetapi bukan pengubahsuaian tiket besar. Pinjaman yang lebih besar mesti dijamin oleh hak milik hartanah. Dalam semua kes, rumah mesti selesai dan diduduki sekurang-kurangnya 90 hari selepas itu.

5. Mengambil Kelebihan 0% APR Promosi Kad Kredit

Pilihan ini sesuai untuk pemilik rumah yang berkelayakan dengan baik untuk membiayai projek pembaikan rumah yang agak kecil.

Untuk memenuhi syarat untuk promosi pembelian APR 0%, anda biasanya memerlukan skor FICO di utara 680 hingga 700, serta sejarah pembayaran yang konsisten, penggunaan kredit yang rendah, dan nisbah hutang kepada pendapatan rendah.

Batasan pembiayaan anda secara teknikalnya adalah had kredit kad anda, tetapi anda tidak mahu mendapatkan tempat yang hampir sama untuk memaksimumkan kad anda. Bertujuan untuk mengekalkan nisbah penggunaan kredit anda di bawah 50% - sebagai contoh, baki tidak lebih daripada $ 5,000 pada had kredit $ 10,000. Elakkan daripada mengenakan pembelian yang berkaitan dengan pembaikan bukan rumah kepada kad APR 0% anda semasa tempoh promosi.

Promosi kad kredit APR 0% umumnya tidak kekal selama-lamanya; yang paling lama saya lihat dengan asas yang boleh dipercayai ialah 21 bulan. Sekiranya faedah terakru secara retroaktif, anda mesti merancang untuk membayar seluruh baki anda sebelum tarikh tamat promosi atau menghadapi caj faedah yang merosakkan. Sekalipun tidak, itu adalah kepentingan terbaik anda untuk menghilangkan keseimbangan anda - atau dapatkannya serendah mungkin - sebelum promosi habis. Oleh itu, anda perlu terlebih dahulu memuatkan pembelian berkaitan projek anda dan membelanjakan sebahagian besar tempoh promosi membayarnya.

6. Buat Tuntutan Insurans Pemilik Rumah

Pilihan ini hanya sesuai untuk "penambahbaikan" yang diperlukan oleh peristiwa dilindungi insurans, seperti kerosakan ribut. Sesetengah andaian lebih selamat daripada yang lain; Sebagai contoh, kebanyakan polisi meliputi penggantian untuk bumbung hujan es dan angin yang rosak, tetapi kerosakan air kurang terjamin.

Tinjau dasar insurans pemilik rumah anda untuk menentukan peristiwa, komponen rumah, dan pembaikan yang layak. Semak potongan yang boleh ditolak, yang mungkin berbeza mengikut jenis kejadian atau jenis kerosakan, untuk mengesahkan bahawa ia adalah kurang selesa daripada anggaran kos pembaikan.

Kelemahan terbesar untuk memfailkan tuntutan insurans pemilik rumah untuk menampung kos pembaikan rumah yang diperlukan adalah potensi premium yang lebih tinggi. Menurut Wang CNN, premium naik 9%, secara purata, selepas tuntutan pertama dan 20% selepas tuntutan kedua.

Untuk pembaikan secara besar-besaran, seperti jumlah penggantian bumbung, kos premium yang lebih tinggi tidak mungkin melebihi kos pembaikpulihan pembaikan, walaupun selepas ditolak. Pengiraan adalah berbeza untuk pembaikan sederhana, tuntutan yang boleh dibanjiri oleh kos premium jangka panjang.

7. Pembekal & Pemborong Kontraktor

Pilihan ini masuk akal untuk pemilik rumah DIY yang membeli barang secara langsung dari pengeluar dan pemborong, dan juga untuk pemilik rumah yang bekerja dengan kontraktor terkemuka yang menawarkan pembiayaan.

Pembiayaan jenis ini sering dijamin oleh lien, yang memberikan pihak pembiaya suatu tuntutan ke atas sebahagian daripada hasil penjualan harta itu pada akhirnya. Kadar dan syarat berbeza-beza, tetapi produk pembiayaan dijamin umumnya membawa caj pembiayaan yang lebih rendah daripada produk tidak bercagar.

Firman Akhir

Pembaca yang bermata mungkin dapat melihat peninggalan yang jelas dalam alternatif yang disenaraikan di atas. Di mana kemasukan pinjaman pemulihan FHA, atau pinjaman 203k?

Benarlah pinjaman 203k boleh, dan sering digunakan untuk penambahbaikan rumah. Tetapi mereka direka bentuk untuk membiayai pembelian dan pemulihan rumah pembetulkan, yang lebih tinggi (dan mahal) tujuan yang melampaui kapasiti pinjaman peribadi yang tidak bercagar.

Jika anda secara aktif mencari untuk membeli sebuah rumah yang memerlukan TLC yang serius, anda harus semestinya menyiasat sama ada anda layak untuk pinjaman 203k dan, jika ya, pertimbangkan untuk memohon. Sekiranya isteri saya dan saya mengambil keputusan untuk mengambil lompat iman dan pembelian rumah yang aneh dan separuh siap sepanjang tahun yang lalu, kami pasti akan melakukannya.

Adakah anda berfikir tentang mengambil pinjaman peribadi untuk membiayai projek pembaikan rumah? Atau adakah salah satu pilihan lain yang telah kami buat di sini lebih masuk akal untuk anda?