Tips untuk Dapatkan Kelulusan untuk Gadai Janji & Kelayakan untuk Kadar Rendah

Kebimbangan yang paling mendesak, menurut responden kaji selidik, adalah kos untuk memiliki rumah. Sebanyak 54% daripada semua responden kaji selidik berkata rumah terlalu mahal pada masa ini, manakala 30% berhati-hati dengan beban hutang yang berkaitan dengan rumah.

Tetapi kebimbangan lain juga berat. Sebanyak 43% responden tinjauan menyatakan bahawa mereka telah ditolak untuk pinjaman rumah pada suatu ketika dahulu, dengan lebih daripada separuh memetik kredit miskin atau tidak mencukupi sebagai penyebab yang mungkin. Lebih separuh - 56% dan 54%, masing-masing - berkata mereka sedang giat bekerja untuk memperbaiki kredit mereka atau melambatkan pembelian untuk menampung kadar faedah yang lebih baik.

Anda mungkin juga berminat: Adakah anda sebahagian daripada kohort milenium? Sekiranya anda masih belum berfikir secara serius mengenai persediaan untuk persaraan, kini masa untuk melakukannya. Semak jawatan kami yang mendalam mengenai enam prinsip yang harus membimbing strategi pelaburan milenium.

Kenapa Perkara Interest Rate Hipotek anda

Peniaga-peniaga yang berpeluang untuk mendapatkan kadar faedah yang lebih baik adalah sesuatu. Walaupun perubahan kadar faedah kecil secara dramatik dapat mengubah kalkulus kewangan rumahtangga.

Jangan percaya saya? Bermain-main dengan kalkulator pembiayaan semula gadai janji Bankrate ini. Inilah senario ringkas:

Pembayaran Bulanan Semasa: $ 1,000
Amaun Kiri pada Gadai Janji: $ 200,000
Masa Kiri pada Gadai Janji: 29 tahun
Kadar semasa: 4.5% APR
Kadar baru: 3.5% APR
Pembayaran Bulanan Baru: $ 915.66
Simpanan Bulanan: $ 84.34
Jumlah Simpanan Faedah: $ 29,349.59

Pengurangan kadar faedah yang seolah-olah kecil, dari 4.5% APR hingga 3.5% APR, sudah cukup untuk mengurangkan beban kepentingan seumur hidup hipotek sebanyak $ 200,000 ini dengan hampir $ 30,000 dan mengurangkan pembayaran bulanan peminjam hipotetis sebanyak kira-kira $ 84.

Sekarang, bayangkan apa yang dapat anda simpan dengan pengurangan kadar faedah yang setara dengan pinjaman yang lebih besar, atau pengurangan kadar yang lebih besar pada pinjaman bersamaan. Itulah kuasa skor kredit utama - dan hujah yang kuat memihak kepada menunggu untuk membeli sehingga rumah kredit anda teratur.

Anda mungkin juga berminat: Adakah anda tahu apa yang diharapkan dari proses homebuying? Ketika saya pembeli rumah pertama kali, saya pasti tidak. Untuk melihat secara mendalam pada tempoh yang sangat penting di antara hari yang anda masukkan dalam tawaran pertama anda dan hari anda akhirnya berpindah ke rumah baru anda, lihat siaran kami mengenai penutupan rumah.

Tips untuk Dapatkan Kelulusan untuk Gadai Janji & Kelayakan untuk Kadar Rendah

Di bahagian lain dari jawatan ini, saya menggariskan beberapa tip mudah untuk bakal pembeli rumah yang ingin melakukan dua perkara:

Dapatkan diluluskan untuk pinjaman gadai janji
Kurangkan kadar faedah efektif atau jumlah pembayaran sepanjang hayat pinjaman

Kedua-duanya tidak saling eksklusif. Beberapa tips yang sama yang boleh anda gunakan untuk mendapatkan permohonan pinjaman anda yang diluluskan boleh membantu menurunkan kadar faedah anda. Namun, jika terdapat perbezaan yang perlu dibuat, saya akan jelaskan keutamaan setiap hujungnya.

Perkara pertama dahulu: meletakkan kaki terbaik anda ke hadapan.

Membakar Profil Kewangan Anda

Pegawai pinjaman adalah sekumpulan yang baik, tetapi mereka bukan kawan anda. Mereka tidak tahu awak. Kepentingan mereka terletak pada majikan mereka - peminjam - dan hanya secara tidak langsung bertepatan dengan keluarga anda.

Untuk memenuhi syarat untuk gadai janji, ia benar-benar membantu untuk mempunyai pekerjaan W-2. Bukan mustahil untuk melayakkan diri sebagai gadai janji sebagai pemilik bebas atau pemilik tunggal, tetapi anda perlu melompat lebih banyak. Sekiranya anda seorang freelancer, pemberi pinjaman anda kemungkinan besar ingin melihat dua tahun pendapatan anda yang lalu untuk menghitung pendapatan bulanan anda.

Pendapatan yang tidak menentu dapat merumitkan gambar kewangan anda, membuat anda kelihatan lebih berisiko di atas kertas daripada anda sebenarnya. Pasangan yang telah menggabungkan kewangan mereka dan mempunyai sekurang-kurangnya seorang pekerja sepenuh masa W-2 adalah lebih baik daripada satu freelancer tanpa sumber tambahan pendapatan tambahan. Semakin stabil sejarah pekerjaan anda, semakin baik.

Dalam mana-mana kes, anda perlu mengumpul dokumentasi kewangan yang mencukupi yang menunjukkan semua sumber pendapatan yang signifikan, sejauh mana yang diperlukan oleh pemberi pinjaman anda: stubs membayar, 1099s, penyata broker dan penyata akaun bank, bantuan awam, dan rekod pendapatan lain anda akan melaporkan kepada IRS.

Sebagai peraturan umum, anda akan mahu menyimpang dari segi komprehensif. Termasuk sekurang-kurangnya satu bulan gaji, dua tahun catatan pengesahan gaji (termasuk bonus dan pendapatan komisen), dua pulangan cukai terakhir anda, penyata keuntungan / kerugian (jika anda memiliki perniagaan), dua bulan penyata akaun bank dan pembrokeran, dan dua bulan penyata akaun persaraan (jika berkenaan).

Dapatkan Cozy Dengan Kredit Anda

Obtainat paling kurang satu laporan kredit sebelum memulakan proses permohonan. Anda layak mendapat satu laporan kredit percuma setahun dari setiap tiga biro kredit kredit pengguna utama: Experian, Equifax, dan TransUnion. Semak laman web FTC atau lawati annualcreditreport.com untuk maklumat lanjut.

Sebaik sahaja anda mempunyai laporan kredit anda, pelajari dengan teliti. Cari kesilapan dan ketinggalan yang mungkin memberi kesan negatif kepada kredit anda, seperti pinjaman yang anda tidak memohon (tanda potensi pencuri identiti) atau kesalahan yang dilaporkan secara salah. Bersama-sama dengan negatif anda juga: penghakiman, liens, kebangkrutan yang lalu, kelapangan yang dilaporkan, dan sebagainya. Kemungkinan besar anda akan menyedari yang paling banyak, tetapi selalu ada peluang anda akan mendapati tanda hitam yang sah yang tidak menyeberang skrin radar anda.

Sebelum dan semasa proses permohonan dan pengunderaitan, elakkan daripada membuat sebarang langkah kewangan yang boleh menaikkan kredit anda. Mereka termasuk memohon pinjaman baru atau kad kredit (termasuk kad kredit) atau membuat pembelian besar atas kredit, yang boleh menjejaskan nisbah hutang kepada pendapatan (lebih banyak di bawah).

Bekerja untuk Mengurangkan Nisbah Hutang-ke-Pendapatan Anda

Nisbah hutang kepada pendapatan adalah komponen utama skor kredit anda - dan faktor utama dalam menentukan kelayakan pinjaman hipotek dan kadar anda.

Mengurangkan nisbah hutang kepada pendapatan bukanlah satu hari proses, sudah tentu. Kick off sedini mungkin, walaupun sebelum anda bersedia untuk memulakan pencarian secara aktif untuk rumah anda yang seterusnya. Dari masa ke masa, ini dapat meningkatkan skor kredit anda, menjadikan anda lebih menarik kepada calon pemberi pinjaman.

Pemberi pinjaman mengambil nisbah hutang kepada pendapatan ke dalam akaun langsung. Peminjam yang lebih kecil pada umumnya memotong prospek peminjam pada 43% hutang kepada pendapatan, termasuk Biro Perlindungan Kewangan Pengguna. Pemberi pinjaman yang lebih besar mungkin menerima nisbah hutang kepada pendapatan yang lebih tinggi - dengan kos kadar faedah yang lebih tinggi. Untuk mendapatkan hutang anda di bawah kendali, tumpukan untuk membayar hutang terbesar anda terlebih dahulu, kemudian lingkaran kembali ke barang-barang yang lebih kecil.

Anda mungkin juga berminat: Tidak pasti tentang cara paling berkesan untuk membayar hutang anda? Semak perbandingan kami dari tiga kaedah pembayaran hutang yang popular: hutang salji, salib, dan salji.

Ambil Kursus Pembeli Rumah

Tidak benar-benar yakin dengan keupayaan anda untuk menavigasi perairan khianat pasaran perumahan? Cuba kursus pembina rumah.

Banyak majlis perbandaran, dewan kejiranan, dan pertubuhan bukan untung menawarkan kursus untuk pembeli rumah pertama dan pulang. Jika anda tidak dapat mencari apa-apa yang sejajar dengan jadual anda atau mengambil tempat yang cukup dekat untuk menghadiri sendiri, cari kursus dalam talian atau kacukan. Kursus yang ditaja oleh bandar yang saya hadiri di Minneapolis pada dasarnya adalah gambaran keseluruhan koleksi sumber pendidikan yang lebih luas dalam talian. Semua diberitahu, ia mengambil masa kira-kira tiga jam masa saya: 90 minit satu malam dan 90 minit lagi di rumah.

Kursus Homebuyers tidak dijamin mengurangkan kos homeownership anda, memberi peringatan kepada Ross, tetapi mereka pasti dapat meningkatkan keyakinan anda semasa proses belian dan membantu meringankan beban kewangan. Dan kursus paling komprehensif termasuk tips untuk mengurangkan kadar faedah dan bayaran bulanan anda. Membayar perhatian boleh membayar.

Source Multiple Quotes

Sebelum anda menyelam ke dalam proses homebuying, gunakan sekurang-kurangnya satu agregator dalam talian untuk memetik petikan pinjaman hipotek dari pelbagai peminjam.

Google "mendapatkan sebut harga gadai janji" dan anda akan melihat betapa banyak agregator - tidak lagi peminjam - ada di sana. Saya secara peribadi seorang peminat Realtor.com, tetapi tidak kira mana yang anda gunakan. Ingat, anda tidak berkewajipan untuk mengambil apa-apa tindakan atas petikan anda. Langkah ini hanya untuk tujuan maklumat sahaja, dan sebut harga diri mereka tidak mengikat. Hanya selepas anda memutuskan untuk bergerak ke hadapan dan memulakan proses pengunderaitan dengan pemberi pinjaman tertentu, anda akan menerima cadangan rasmi.

Mendapatkan kutipan awal agak mudah. Anda perlu menjawab soalan asas tentang:

Lokasi anda
Penggunaan rumah yang anda beli (kediaman utama, rumah kedua, dan sebagainya)
Jenis rumah (rumah keluarga tunggal, dupleks, kondominium)
Pendapatan anda (dan keupayaan untuk memberikan bukti pendapatan)
Pengalaman homebuying anda yang terdahulu
Struktur pinjaman yang anda inginkan (kadar tetap atau boleh laras)
Tempoh pinjaman yang anda inginkan (yang paling lazimnya 15 atau 30 tahun)
Julat harga anda
Profil kredit anda

Dalam beberapa kes, anda akan mendapat sebutan awal hampir serta-merta. Dalam yang lain, anda perlu memberikan maklumat hubungan anda dan menunggu pemberi pinjaman untuk menindaklanjuti. Ulangi apa yang diperlukan, dan anda akan mempunyai rasa yang cukup baik dari rentang kadar ke mana anda akan jatuh. Ia langsung dari sana: Pilih dari antara pinjaman dengan kadar terendah - atau, jika arus kas adalah masalah, struktur yang paling kondusif untuk menurunkan bayaran bulanan.

Gunakan Pelbagai Pelbagai

Sourcing beberapa petikan awal adalah mudah. Masuk ke rumpai dengan beberapa broker lebih rumit dan memakan masa. Tidak hairanlah, bahawa banyak pembeli rumah tidak melakukannya. Tetapi ia adalah strategi yang hebat - dan mungkin akan membayar secara kewangan, kerana pada dasarnya anda memainkan dua (atau lebih) broker yang lapar komisen antara satu sama lain.

Freelance Rundingan Kadar Anda

Anda tidak memerlukan broker untuk berunding bagi pihak anda, terutamanya di bahagian bawah pasaran perumahan.

Sekiranya anda bersedia melakukan kerja keras sendiri, pendekatan peminjam menawarkan kadar dan syarat terbaik (diperoleh melalui Realtor.com atau agregator lain) dan lihat jika mereka bersedia untuk bergerak. Jadilah telus tentang tawaran pesaing mereka. Jika mereka benar-benar mahukan perniagaan anda, mereka akan berunding - terutamanya dalam pasaran yang lebih perlahan, apabila mereka benar-benar boleh menggunakan perniagaan ini.

Pertimbangkan Terma Pinjaman yang Lebih Pendek

Istilah pinjaman yang lebih pendek secara dramatik dapat mengurangkan kos homeownership jangka panjang anda. Kelemahan: Pinjaman jangka pendek selalu menuntut bayaran bulanan yang lebih tinggi. Bertukar daripada 30 tahun ke gadai janji selama 15 tahun boleh mengurangkan kadar faedah utama anda sebanyak kira-kira 0.5%, menjimatkan ribuan sepanjang hayat pinjaman.

Tidak perlu dikatakan, itu berita hebat untuk kesihatan kewangan jangka panjang anda. Setiap dolar yang anda tidak bayar adalah dolar yang boleh anda simpan untuk bersara atau membajak kembali ke rumah anda melalui projek penambahbaikan rumah ekuiti.

Pro Tip: Tidak semua projek pembaikan rumah meningkatkan ekuiti. Ada yang secara aktif memudaratkan. Projek pembaikan rumah kami yang mengurangkan nilai jualan semula menyoroti beberapa "penambahbaikan" yang tidak mungkin untuk membayar sendiri.

Lihat Pinjaman FHA

Sekiranya anda mempunyai simpanan yang terhad dan pendapatan sederhana, anda boleh mengambil beberapa tahun untuk menyimpan untuk bayaran pendahuluan anda. Pembeli di kasut anda sering memilih pinjaman FHA, yang membenarkan pembayaran lebih rendah - serendah 3.5%. Pinjaman FHA juga mempunyai piawaian pengunderaitan yang lebih longgar daripada pinjaman konvensional. Itulah berita baik jika kredit anda bukanlah tempat yang anda mahukan, tetapi anda tidak berminat menunggu bulan atau tahun untuk mencapai status peminjam utama.

Paling penting, pinjaman FHA boleh mempunyai kadar faedah yang lebih rendah daripada pinjaman konvensional, walaupun kadar anda bergantung pada skor kredit anda dan faktor lain yang spesifik untuk keadaan anda.

Sebaliknya, pinjaman FHA memerintah premium insurans gadai janji yang besar dalam dua fasa: muka depan dan berterusan untuk kehidupan pinjaman. Sebaliknya, premium insurans gadai janji pinjaman konvensional secara automatik tamat pada 78% LTV. Semua yang sama, beban yang berterusan ini dapat menaikkan bayaran bulanan FHA anda di atas bayaran bulanan yang diunjukan pada pinjaman konvensional yang sama, merosakkan rasional pinjaman FHA. Sebelum anda menyelesaikan pinjaman FHA, mengejar nombor - atau minta pemberi pinjaman anda untuk bimbingan.

Meningkatkan Bayaran Down Anda

Apabila pembayaran turun, lebih besar biasanya lebih baik - sekurang-kurangnya, untuk pembeli berfokus pada pencapaian kadar faedah yang paling rendah.

Itu bukan semata-mata kerana anda semestinya perlu meminjam lebih banyak untuk mengimbangi bayaran pendahuluan anda yang lebih kecil. Bagi pemberi pinjaman, saiz bayaran ke bawah berkait rapat dengan risiko lalai: pembayaran lebih rendah bermakna lebih rendah risiko. Pemberi pinjaman mengimbangi risiko ini dengan kadar faedah yang lebih tinggi (dan insurans gadai janji). Meningkatkan bayaran pendahuluan anda dari 10% hingga 20% boleh mengurangkan kadar anda sebanyak 1% hingga 2%, mungkin menjimatkan puluhan ribu kepentingan sepanjang hayat pinjaman anda.

Apabila wang yang ketat, meningkatkan bayaran pendahuluan anda lebih mudah dikatakan daripada dilakukan. Program bantuan pembayaran kerajaan dan nonprofit-larian boleh membantu - jika anda layak. Terdapat hampir pasti program yang beroperasi di kawasan anda. Carian Google pantas dapat mengesahkan.

Banyak program bantuan pembayaran yang menawarkan geran yang tidak perlu dibayar balik. Dalam erti kata lain, mereka tidak akan meningkatkan kadar faedah anda atau jumlah kos homeownership anda. Lain-lain menawarkan pinjaman tanpa faedah, yang meningkatkan kos homeownership tetapi bukan beban minat anda. Semak dengan pihak berkuasa perumahan negeri dan perbandaran anda terlebih dahulu, kemudian lihat ke organisasi bukan perumahan tempatan.

Kebanyakan program bantuan pembayaran bawah adalah cara yang diuji, bermakna anda tidak akan layak jika pendapatan anda terlalu tinggi. Yang lain adalah terhad kepada kumpulan pembeli tertentu, seperti veteran dan pembeli rumah pertama kali.

Walaupun anda secara teknikal boleh membayar bayaran pendahuluan yang lebih tinggi, anda boleh melakukannya dengan baik untuk melihat program-program ini. Ia sememangnya tidak bijak untuk mengeluarkan lebih banyak cairan terakhir pada saat tutup. Anda memerlukan sesuatu yang tersisa untuk dana kecemasan dan simpanan peribadi jangka pendek anda.

Anda mungkin juga berminat: Adakah anda seorang anggota tentera yang aktif atau dihormati dengan kehormat? Anda mungkin layak untuk pinjaman VA, sejenis gadai janji khas yang dikhaskan untuk anggota servis dan keluarga terdekat mereka. Jawatan kami di pinjaman rumah VA mempunyai butiran.

Bayar untuk Mata Diskaun

Membayar untuk titik diskaun gadai janji dikenali sebagai "membeli turun kadar." Strategi hebat untuk pembeli dengan bantal tunai yang banyak.

Titik diskaun adalah yuran kerana pemberi pinjaman anda pada penutupan. Mereka dipanggil "mata" kerana masing-masing sepadan dengan 1% - satu mata peratusan - daripada jumlah nilai pinjaman. Pada gadai janji $ 200,000, satu titik diskaun kos $ 2,000.

Daripada menyumbang wang tunai ini kepada bayaran pendahuluan anda, anda boleh menggunakannya untuk mengurangkan kadar faedah anda. Bergantung pada kadar pinjaman anda, jangka panjang, dan saiz, pembayaran mata boleh mengurangkan kos jangka panjang jauh lebih tinggi daripada kenaikan yang sepadan dalam bayaran muka anda.

Umumnya, setiap titik mengurangkan kadar faedah pinjaman sebanyak 0.25%, tetapi jumlah ini mungkin berbeza dengan pemberi pinjaman. Ia biasanya mungkin untuk membayar mata setengah dan suku, yang mengurangkan kadar anda sebanyak 0.125% dan 0.0625%, masing-masing.

Membayar mata hanya masuk akal untuk pembeli yang merancang untuk tinggal di rumah mereka selama beberapa tahun. Sebelum memilih untuk membayar mata, anda perlu mengira titik pemisahan anda dengan membahagikan jumlah mata keseluruhan anda dengan menjimatkan pembayaran bulanan anda. Kutipan pengiraan itu mewakili bilangan bulan yang anda perlukan untuk tinggal di rumah untuk menampung kos mata anda melalui minat yang disimpan. Menjangka tempoh masa sekurang-kurangnya sekurang-kurangnya lima tahun akan datang.

Firman Akhir

Seperti yang telah kita lihat, walaupun perubahan negatif kecil terhadap kadar pinjaman gadai janji anda dapat meningkatkan gambaran kewangan anda dengan lebih baik. Adalah baik untuk anda mengikuti tip yang digariskan di sini dan mengejar kadar yang lebih rendah, selagi anda tidak perlu membuat kompromi lain yang mungkin menimbulkan kos rumah panjang jangka panjang anda.

Tetapi ia juga penting untuk tidak melihat proses permohonan pinjaman hipotek dalam vakum. Membeli rumah adalah maraton, bukan pecut. Anda perlu bimbang tentang lebih daripada sekadar kadar hipotek utama anda: memerintahkan pemeriksaan rumah yang menyeluruh, memperoleh insurans tajuk, mengira kos penutupan anda, dan banyak lagi.

Apabila pembeli rumah gagal menyumbang sepenuhnya kepada semua kos terdahulu dan berterusan, mereka lebih cenderung untuk menghadapi masalah di bawah garis, jadi pastikan selera membeli rumah anda tidak lebih besar daripada dompet anda. Sekiranya dan apabila sumber dan kemampuan pinjaman anda membolehkan, anda boleh terus meningkat.

Adakah anda memohon gadai janji? Apa yang anda lakukan untuk memastikan permohonan anda berjalan dan anda mendapat kadar terendah?